Một trong những hiểu lầm phổ biến về Financial Advisor là nhiều người nghĩ công việc của họ chỉ xoay quanh đầu tư, bảo hiểm hoặc lựa chọn sản phẩm tài chính. Khi nhắc đến tư vấn tài chính cá nhân, không ít người hình dung ngay đến câu hỏi: nên đầu tư vào đâu, mua sản phẩm nào, chọn kênh tài sản nào để có lợi nhuận tốt hơn. Nhưng trong thực tế, công việc của một Financial Advisor không cố định như vậy. Vai trò của họ thay đổi rất nhiều theo từng giai đoạn cuộc đời của khách hà